米樂m6官網(wǎng)登錄入口新一季度的財報陸續(xù)發(fā)布，從各家表現(xiàn)來看也是喜憂參半，美妝運動上行，輕奢地產(chǎn)下行，Coty集團(tuán)新季度中國高端美妝業(yè)務(wù)凈營收增長約10%；Kenvue科赴一季度凈銷售額281億元，同比增長1.1%；Crocs第一季度收入同比增長6%，業(yè)績創(chuàng)紀(jì)錄；資生堂一季度銷售額115.6億元，同比增長3.9%；PUMA中國市場連續(xù)五季增長；而太古重點商業(yè)一季度最高跌19.4％；受Farfetch拖累，Coupang第一季度利潤同比減少61%；Coach母公司Tapestry2024 財年第三季度銷售額下降2%以及Ferragamo第一季度收入大跌18.3%。

　　上周人事變動也具有看點，Gap任命前 Nike高管為全球首席營銷官；雅詩蘭黛任命全球品牌總裁。

　　此外，五一假期全國重點城市商圈客流量同比增長15.1%；歷峰集團(tuán)收購 Vhernier，再添第四家珠寶品牌；瑞士手表集團(tuán)收購珠寶商Roberto coin；漢高完成對沙宣大中華區(qū)業(yè)務(wù)收購以及開云集團(tuán)將推出《開云 磐石筑夢》中國版也是上周要聞。

　　5月6日，Coty科蒂集團(tuán)公布了2024財年第三季度（截至2024年3月31日）的財務(wù)數(shù)據(jù)。財報顯示，科蒂集團(tuán)第三季度銷售額為13.86億美元（約合人民幣100.1億元），得益于香水、彩妝、護(hù)膚和身體護(hù)理業(yè)務(wù)的增長，賬面凈營收增長8%，同比增長10%，超出2024財年上半年6-8%的同比凈營收指導(dǎo)目標(biāo)。2024財年前三季度，科蒂集團(tuán)銷售額為47.55億美元（約合人民幣343.5億元），賬面和同比凈營收均增長13%。第三季度，科蒂高端香水業(yè)務(wù)的賬面營收增長約7%，同比增長約12%。其中，在中國，第三季度高端美妝業(yè)務(wù)的凈營收增長了約10%，海南市場實現(xiàn)三位數(shù)增長。

　　點評：科蒂集團(tuán)本季度高端香水品類增長迅速，高端香水品類對廣大消費者仍具有持續(xù)的吸引力。

　　5月8日，漢高集團(tuán)宣布完成對寶潔旗下沙宣品牌及其大中華區(qū)相關(guān)頭發(fā)護(hù)理業(yè)務(wù)的收購，包括洗發(fā)水、護(hù)發(fā)素、造型和護(hù)理產(chǎn)品。該業(yè)務(wù)在中國市場占據(jù)重要地位，在2022/2023財年實現(xiàn)超過2億歐元的銷售額。此次收購將擴大漢高在美發(fā)領(lǐng)域的版圖，沙宣的加入也將補充漢高消費品牌在本土市場的業(yè)務(wù)組合，填補高端頭發(fā)護(hù)理領(lǐng)域的空白。

　　漢高2024年第一季度銷售額為53.17億歐元（約合人民幣414億元），有機銷售額同比上漲3.0%，銷售額較上年同期下降了5.2%，主要是由于俄羅斯業(yè)務(wù)活動的出售以及外匯的負(fù)面影響。其中，消費品牌業(yè)務(wù)部銷售額為26.05億歐元（約合人民幣202.8億元），有機上漲5.2%。漢高表示，有機銷售額的積極增長得益于內(nèi)部各個業(yè)務(wù)領(lǐng)域的共同推動，其中美發(fā)業(yè)務(wù)的貢獻(xiàn)尤為突出。

　　點評：漢高意圖打造更完整的品牌矩陣？此次對沙宣大中華業(yè)務(wù)的收購，也標(biāo)志著漢高對中國市場的持續(xù)加碼。今年漢高在亞洲最大的消費品研發(fā)中心已經(jīng)在上海啟用。

　　5 月 6 日，商務(wù)部商務(wù)大數(shù)據(jù)監(jiān)測顯示，2024 年“五一”假期期間，全國重點零售和餐飲企業(yè)銷售額較去年同期增長 6.8%。同時，36 個大中城市重點商圈的客流量同比增長 15.1%。

　　文旅部數(shù)據(jù)顯示“五一”假期出入境游客合計達(dá)367.2萬人次，其中入境游客177.5萬人次，出境游客189.7萬人次。入境游訂單同比增長105%，5月1日出發(fā)的國際機票預(yù)訂量更是創(chuàng)下歷年“五一”的單日新高，同比2019年增長兩成。攜程數(shù)據(jù)顯示，“五一”假期縣域酒店、景區(qū)門票預(yù)訂訂單同比增長68%和151%，四線及以下城市旅游預(yù)訂訂單同比增長140%，跑贏了全國大盤。根據(jù)航班管家數(shù)據(jù)，假期國內(nèi)經(jīng)濟(jì)艙機票均價較2019年增長19%，但較去年同期下降10%。去哪兒數(shù)據(jù)顯示，假期酒店平均支付價格持平，但預(yù)訂量增幅最高的二星、三星、四星酒店價格有所下降，其中三星酒店下降9%，二星酒店下降7%。

　　點評：出入境游人數(shù)大幅上升，旅游消費市場下沉，機酒等領(lǐng)域價格下跌。消費回暖背后的趨勢更值得關(guān)注。

　　5月6日收盤后，太古地產(chǎn)公布2024年第一季度營運數(shù)據(jù)，披露了中國內(nèi)地營運的六大國際級項目最新表現(xiàn)。其中，北京三里屯太古里零售銷售額同比下降5.4%，租用率從2023年底的94%提高至97%；廣州太古匯零售銷售額同比下降9.2%，租用率維持100%；北京頤堤港零售銷售額同比下降2.4%，租用率維持99%；成都太古里零售銷售額同比下降14.7%，租用率從2023年底的97%提高至98%；上海興業(yè)太古匯零售銷售額同比下降19.4%，租用率從2023年底的93%下降至92%；上海前灘太古里零售銷售額同比增長0.7%，租用率維持在98%。

　　此外，公告中披露了中國內(nèi)地正在發(fā)展中的5個項目的最新進(jìn)展：頤堤港二期預(yù)期2025年底起落成。西安太古里預(yù)期2026年起落成。三亞太古里預(yù)期2025年底起落成。上海前灘21號綜合發(fā)展項目預(yù)期2025年底起落成。上海洋涇綜合發(fā)展項目預(yù)期2027年起落成。今年3月發(fā)布年報時，集團(tuán)曾表示，目標(biāo)在2032年前將中國內(nèi)地的總樓面面積增加一倍。

　　點評：太古失速業(yè)績不佳，不斷擴張的戰(zhàn)略是否合時宜？新物業(yè)能否產(chǎn)生合乎預(yù)想的回報，也仍是個未知數(shù)，企業(yè)未來或面臨更多挑戰(zhàn)。

　　5月6日，為慶祝集團(tuán)更名十周年及創(chuàng)立60周年，開云集團(tuán)與法國弗拉馬里翁出版社合作出版《開云 磐石筑夢》，該書由法國企業(yè)史專家Tristan Gaston-Breton撰寫，通過豐富的檔案文件和歷史影像等素材，講述了開云集團(tuán)自1962年創(chuàng)立至今的發(fā)展史。值得注意的是，繼法文版、英文版和意大利文版之后，該書中文版將于近期正式推出。

　　點評：開云集團(tuán)如今面臨前所未有的挑戰(zhàn)，能否如書名一般堅如磐石，歷經(jīng)時間的考驗，或許開云自有答案。

　　5月7日，由強生集團(tuán)分拆出的獨立新公司Kenvue科赴公布了2024年第一季度業(yè)績報告。財報顯示，Kenvue第一季度凈銷售額為38.94億美元（約合人民幣281.4億元），同比增長1.1%，有機增長1.9%。其中，個護(hù)業(yè)務(wù)營收16.98億美元（約合人民幣122.7億元），同比增長3.5%；皮膚健康與美容業(yè)務(wù)營收10.54億美元（約合人民幣76.1億元），同比下降5.1%；基礎(chǔ)健康業(yè)務(wù)營收11.42億美元（約合人民幣82.5億元），同比增長3.7%。

　　點評：科赴對中國市場重視程度不減，此前，科赴曾宣布將在華投資1.1億元，以此擴大其在中國市場的生產(chǎn)能力，升級生產(chǎn)設(shè)施，但想緩解消費需求疲態(tài)，或許在產(chǎn)品創(chuàng)新上需要更努力。

　　5 月 7 日，全球奢侈品巨頭之一的歷峰集團(tuán)宣布已達(dá)成收購意大利珠寶商 Vhernier 100% 的股份的協(xié)議，交易完成后，Vhernier 將成為該集團(tuán)奢侈品組合的第29個品牌。據(jù)悉，Vhernier 于 1984 年在意大利瓦倫扎成立，總部位于米蘭。截至目前，該珠寶品牌在全球擁有16 家精品店，分布在 19 個國家。2001年，這家珠寶商被 Traglio 家族家族控制的集團(tuán) Aura Holding 收購，并持股至今。品牌多年來創(chuàng)作出了多款標(biāo)志性產(chǎn)品如 Calla項鏈，Pirouette 戒指，Palloncino 胸針和Vague 耳環(huán)。Vhernier 以其大膽的金色設(shè)計而聞名，其靈感源自人體曲線和現(xiàn)代雕塑。該珠寶結(jié)合了貴金屬、寶石以及鈦、青銅和烏木等材料。2018 年，Traglio 家族曾表示有意出售品牌。

　　點評：2023年曾有消息稱，法國奢侈品巨頭開云集團(tuán)將收購 Vhernier 49%股權(quán)，但雙方當(dāng)時均未發(fā)表明確回應(yīng)。如今歷峰集團(tuán)將其收入囊中，同時珠寶這一細(xì)分市場目前增長強勁，高級珠寶市場競爭或再添新動力。

　　5月7日，前耐克、百事可樂和蘋果高管、同時也作為多元化倡導(dǎo)者的 Fabiola Torres 已成為 Gap 全球首席營銷官。這也被視為該公司總裁兼首席執(zhí)行官 Richard Dickson 制定的品牌復(fù)興計劃中的關(guān)鍵角色。

　　Fabiola Torres 過去四年在百事公司工作，最近擔(dān)任百事公司西班牙業(yè)務(wù)部門的高級副總裁兼首席營銷官。在加入百事可樂之前，F(xiàn)abiola Torres 在蘋果的 Beats by Dre 品牌擔(dān)任全球營銷副總裁，也曾于 Nike 供職 18 年，最后擔(dān)任的職務(wù)是全球運動鞋文化主管。此前，她還曾擔(dān)任耐克零售全球營銷高級總監(jiān)，并在該運動鞋和服裝品牌擔(dān)任其他職位，包括領(lǐng)導(dǎo)運動鞋發(fā)布和新鞋類概念，并在拉丁美洲擔(dān)任高層職位。

　　點評：新官上任或許將通過加碼數(shù)字渠道、線上和實體店與客戶建立聯(lián)系，數(shù)字營銷或?qū)镚ap打開新路。

　　5月7日，美國洞洞鞋品牌Crocs母公司發(fā)布最新財報，截至2024年3月31日第一季度業(yè)績，顯示集團(tuán)這一季度收入同比增長 6% 至 9.39 億美元（約合 67.84 億元人民幣），創(chuàng)歷史新高，利潤增長1.9%至1.52億美元。Crocs品牌收入增長14.6%至7.44億美元，其中北美市場增長9%至3.83億美元，國際市場增長21.3%至3.61億美元。按照收入來源劃分，集團(tuán)這一季度來自 DTC（直接面向消費者）的收入同比增長 11.8%；來自批發(fā)的收入同比上漲 3.2%。

　　據(jù)悉，Crocs在中國市場的營收實現(xiàn)同比三位數(shù)增長，這比前一個季度的表現(xiàn)還要好，2023年第四季度，Crocs在中國的營收增幅超過80%。

　　點評：目前來看Crocs在中國市場熱度很高，但值得警惕的是，洞洞鞋可替代性很強，現(xiàn)在市面上的平替越來越多，對于Crocs來說，提高消費者粘性，打持久戰(zhàn)，或許才是應(yīng)該當(dāng)下的重點。

　　5月8日，Coupang發(fā)布最新財報顯示，今年第一季度營業(yè)利潤錄得4000萬美元，同比劇減61%，單季營業(yè)利潤縮水是自2022年第三季度后的首次。本期凈損益從去年第一季度的9085萬美元利潤轉(zhuǎn)換為2400萬美元的赤字。銷售額為71.14億美元（9.4504萬億韓元），同比增長28%，單季銷售規(guī)模首次突破9萬億韓元大關(guān)。

　　從各業(yè)務(wù)部門來看，核心業(yè)務(wù)電商銷售額為64.94億美元，同比增長20%。今年首次計入銷售的奢侈品平臺發(fā)發(fā)奇（Farfetch）、外賣平臺Coupang Eats以及中國臺灣業(yè)務(wù)等銷售額共計6.2億美元，是去年同期的4.5倍，其中發(fā)發(fā)奇銷售額達(dá)2.88億美元。

　　銷售額增長的同時，虧損規(guī)模也在持續(xù)擴大。發(fā)發(fā)奇的稅息折舊及攤銷前利潤（EBITDA）虧損額達(dá)到3100萬美元。

　　點評：目前不少新生中國跨境電商平臺涌進(jìn)入韓國市場，造成消費者流失。公司拿下發(fā)發(fā)奇這個“燙手山芋”后也壓力不減。

　　5月8日晚間，德國運動品牌PUMA發(fā)布了2024年第一季度財報：經(jīng)貨幣調(diào)整后的季度營收21.02億歐元（約合人民幣163.22億元），營收微增0.5%，其中大中華區(qū)取得高單位數(shù)（7-9%）增長，這是該品牌連續(xù)五個季度在中國市場取得增長。

　　從產(chǎn)品品類來看，2024年第一季度，彪馬的鞋履業(yè)務(wù)營收持續(xù)領(lǐng)先，同比增長3.1%至11.82億歐元；服裝營收同比減少2.4%至6.08億歐元；配飾營收同比減少3.2%至3.13億歐元。

　　5月9日開盤前，Coach母公司Tapestry集團(tuán)發(fā)布2024財年第三季度（截至3月30日）業(yè)績，銷售額為14.8億美元，同比下降2%（按現(xiàn)行匯率，下同），不及分析師預(yù)期的15億美元；剔除約160個基點的不利外匯影響后，銷售額與上年基本持平。毛利潤微漲1%至11億美元，營業(yè)利潤下滑10%至2億美元，凈利潤大跌25%至1.39億美元。

　　按品牌來看，Coach銷售額同比增長2%至11.46億美元，在總銷售額的占比為77%；其中北美市場收入為6.23億美元，大中華市場收入為2.43億美元。Kate Spade銷售額為2.8億美元，同比下滑5%；Stuart Weitzman銷售額為5610萬美元，同比大跌17%。

　　按照地區(qū)劃分，集團(tuán)來自歐洲的收入同比增長 19%；除日本和中國地區(qū)的亞太地區(qū)收入同比增長 15%；北美的收入同比下降 3%；來自日本的收入同比增長 2%；來自中國的收入同比下降 2%。

　　點評：收購被阻，如今又遇增長難題？輕奢巨頭開年不順。如何打開中國消費者的錢包，品牌們還得多想辦法。

　　5月9日，Watches of Switzerland Group（下簡稱瑞士手表集團(tuán)） 以 1.3 億美元收購了 Roberto Coin 100% 的股份。瑞士手表集團(tuán)首席執(zhí)行官 Brian Duffy 表示，計劃利用其零售專業(yè)知識擴大 Roberto Coin 的批發(fā)、零售和在線業(yè)務(wù)。他形容此次收購“在戰(zhàn)略和財務(wù)上都具有吸引力”。繼而，他補充道，奢侈品牌珠寶類別的表現(xiàn)一直優(yōu)于更廣泛的珠寶行業(yè)，我們看到了集團(tuán)內(nèi)的廣泛業(yè)務(wù)以及更多的戰(zhàn)略和運營機會。

　　Roberto Coin截至2022年12月31日全年收入為1.46億美元，稅前利潤為3010萬美元。該公司2023年未經(jīng)審計的初步收入為1.39億美元，稅前利潤為3020萬美元。

　　點評：硬奢還得看珠寶？據(jù)貝恩報告顯示，目前珠寶是增長最快的奢侈品類別，珠寶市場或許還有不少看頭。

　　5月9日，意大利奢侈品集團(tuán)菲拉格慕（Salvatore Ferragamo Group）發(fā)布了截止2024年3月31日的2024財年第一季度報告：營收同比下滑18.3%至2.27億歐元（按固定匯率計下降16.6%）。分渠道來看，直接面向消費者的渠道銷售額下降 11.1% 至 1.698 億歐元，占總銷售額的 74.8%。批發(fā)渠道同比下降 38.3% 至 5000 萬歐元。

　　按照區(qū)域劃分，第一季度，受批發(fā)業(yè)務(wù)影響，歐洲、中東和非洲地區(qū)銷售額同比下降 30.8% 至 4970 萬歐元；北美銷售額下降 10.9%，至 6000 萬歐元；亞太地區(qū)收入下降 19.3% 至 7330 萬歐元；日本的銷售額下降了 15.7% 至 2000 萬歐元。受消費者信心疲軟的影響，中國大陸和韓國市場的DTC和批發(fā)業(yè)務(wù)均表現(xiàn)不佳；受益于旅行活動的增加，亞太其他市場的業(yè)績則呈現(xiàn)正增長。

　　首席執(zhí)行官Marco Gobbetti表示，本季度主要受中國市場持續(xù)波動、旅游零售和批發(fā)的影響，所有市場和渠道銷售均普遍放緩。

　　點評：Ferragamo是中小奢侈品集團(tuán)的代表，如今陷入困境，消費疲軟大背景下，如何在巨頭圍困中重新復(fù)蘇？創(chuàng)新和品牌建設(shè)或許需要更加重視。

　　5月10日，全球美容巨頭之一的雅詩蘭黛公司宣布任命 Shane Wolf 為旗下品牌 Aveda 和 Bumble and Bumble 的全球品牌總裁，此項任命自 2024 年 7 月 1 日起正式生效。上任后，Shane 將向雅詩蘭黛公司執(zhí)行集團(tuán)總裁 Jane Hertzmark Hudis 匯報工作，并加入公司的執(zhí)行領(lǐng)導(dǎo)團(tuán)隊。在歐萊雅任職期間，他曾擔(dān)任Pureology、麗得康Redken、卡詩Kerastase、植村秀ShuUemura等品牌總經(jīng)理職位，而在加入歐萊雅之前，他曾在Aveda Global Marketing工作了近五年，此次被任命為Aveda全球品牌總裁也標(biāo)志著他重返A(chǔ)veda。此外，他還將與Hudis合作制定企業(yè)戰(zhàn)略，幫助推動品類突破并分享收益。

　　5月10日，資生堂集團(tuán)發(fā)布2024年第一季度業(yè)績報告。財報顯示，資生堂一季度銷售額2495億日元（約合人民幣115.6億元），同比增長3.9%，營業(yè)利潤減少87.45億日元（約合人民幣4億元），核心營業(yè)利潤為113億日元（約合人民幣5.2億元）。分地區(qū)來看，資生堂集團(tuán)日本地區(qū)營收736億日元（約合人民幣34.1億元），占比29.5%；中國市場營收約555億日元（約合人民幣25.7億元），占比22.2%。資生堂集團(tuán)預(yù)計2024財年凈銷售額為10000億日元（約合人民幣463.6億元），核心營業(yè)利潤為550億日元（約合人民幣25.5億元）。

　　點評：受日本排放核污水的影響，頭部日本化妝品企業(yè)已經(jīng)連續(xù)兩個季度在財報中點名，在中國市場的營收表現(xiàn)低迷。目前中國市場對日妝需求仍低迷，恢復(fù)較難。